“互聯(lián)網(wǎng)+供應(yīng)鏈金融——這個(gè)概念不斷熱起來(lái)，從專(zhuān)家學(xué)者到互金投資人，從保理公司到阿里京東蘇寧，大家好像突然找到了互聯(lián)網(wǎng)金融的重大方向。尤其是處于’資產(chǎn)荒’的大背景下，供應(yīng)鏈金融這塊蛋糕便顯得尤為吸引人?！敝行陪y行供應(yīng)鏈金融負(fù)責(zé)人李勇近日在金融城供應(yīng)鏈金融高級(jí)研修班的課堂上表示。
“2010年，我去西班牙最大的銀行——畢爾巴鄂比斯開(kāi)銀行（BBV），當(dāng)時(shí)BBV的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)已經(jīng)占據(jù)整個(gè)歐洲的70%，并且全部是應(yīng)收賬款，而且全部實(shí)現(xiàn)了線上化?！崩钣卤硎荆爱?dāng)時(shí)我就預(yù)計(jì)，未來(lái)，應(yīng)收帳款融資會(huì)是未來(lái)國(guó)內(nèi)供應(yīng)鏈金融創(chuàng)業(yè)和發(fā)展的重點(diǎn)?！?/div>
但是，經(jīng)過(guò)2012年的“鋼貿(mào)事件”之后，銀行尤其是大銀行的供應(yīng)鏈金融的應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)正在收縮。2012年的上海鋼材市場(chǎng)，不僅僅是在傳統(tǒng)的供需問(wèn)題中掙扎，同時(shí)也面臨資金、信用、倉(cāng)儲(chǔ)等問(wèn)題，無(wú)論是鋼貿(mào)商還是金融機(jī)構(gòu)都深陷其中，某股份制銀行上海分行，幾乎將所有歷史累計(jì)的利潤(rùn)損失殆盡。
“由于欺詐風(fēng)險(xiǎn)，大銀行的應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)正在收縮，但市場(chǎng)的需求還在，保守預(yù)計(jì)，未來(lái)供應(yīng)鏈金融的市場(chǎng)規(guī)?？梢赃_(dá)到20萬(wàn)億，當(dāng)前的應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)規(guī)模僅為1萬(wàn)億。而且有了互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，商業(yè)保理機(jī)構(gòu)、互金機(jī)構(gòu)反而有了切入這塊市場(chǎng)的機(jī)會(huì)。”李勇表示。
供應(yīng)鏈金融的風(fēng)控四條軍規(guī)
李勇表示，風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)是信息不對(duì)稱(chēng)造成的，風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵對(duì)信息的控制能力。對(duì)供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)把控，銀行對(duì)大客戶方面有優(yōu)勢(shì)，而像京東、蘇寧等對(duì)中小客戶的優(yōu)勢(shì)明顯，但他們的問(wèn)題是信息不公開(kāi)。
原國(guó)美金控供應(yīng)鏈金融負(fù)責(zé)人白云峰列舉了供應(yīng)鏈金融風(fēng)控“四條軍規(guī)”：
第一，在行業(yè)選擇上要把握大趨勢(shì)，“忌諱”整個(gè)鏈條上都是貿(mào)易型公司而無(wú)一家實(shí)體企業(yè)；
第二，在公司的選擇上，借款人經(jīng)營(yíng)三年以上，與核心企業(yè)的合作年限兩年以上，考核核心是“穩(wěn)定性”，用投行的眼光看借款項(xiàng)目；
第三，在資金端對(duì)接首選銀行，尤其選擇在每一個(gè)資金劃轉(zhuǎn)過(guò)程都會(huì)出具劃轉(zhuǎn)憑證的銀行；
第四，做供應(yīng)鏈金融也需要背書(shū)，可引入保險(xiǎn)或者擔(dān)保機(jī)構(gòu)。
李勇表示，無(wú)論是銀行、電商、還是核心企業(yè)，平臺(tái)化是一個(gè)趨勢(shì)。相比傳統(tǒng)模式，在線供應(yīng)鏈金融有三個(gè)特征：
第一，平臺(tái)化；
第二，客戶體驗(yàn)高效化；
第三，風(fēng)險(xiǎn)可視化。
平臺(tái)化特征的在線供應(yīng)鏈金融將逐漸成為主流業(yè)務(wù)模式。原線下無(wú)法獲得金融服務(wù)的小金額批量化的小微客戶，將在線上和數(shù)據(jù)技術(shù)的支持下實(shí)現(xiàn)一些突破。
此外，供應(yīng)鏈金融的平臺(tái)化帶來(lái)了新的盈利空間，某大型制造企業(yè)在運(yùn)轉(zhuǎn)一年后，銷(xiāo)售額同比增長(zhǎng)16%，庫(kù)存銷(xiāo)售比下降20%，現(xiàn)金投資綜合收益同比上升1.2%。
這或?qū)⒏淖兒诵钠髽I(yè)做供應(yīng)鏈金融的“不積極態(tài)度”，中國(guó)的核心企業(yè)總是想盡辦法壓榨上下游；而國(guó)際上，比如沃爾沃、米其林，是通過(guò)供應(yīng)鏈金融增強(qiáng)整個(gè)生態(tài)鏈條的競(jìng)爭(zhēng)力，所以供應(yīng)鏈金融不僅僅是單純的給中小企業(yè)融資。
核心企業(yè)動(dòng)力不足是難題
“隨著用戶運(yùn)營(yíng)產(chǎn)品運(yùn)營(yíng)擴(kuò)張，資產(chǎn)端大量放量，風(fēng)控端和業(yè)務(wù)端的矛盾就突出來(lái)了，如何解決這個(gè)矛盾？”海爾互聯(lián)網(wǎng)金融總經(jīng)理王偉表示。
對(duì)此，工商銀行綜合管理處副處長(zhǎng)趙京軍稱(chēng)：“為了解決這個(gè)矛盾，一是讓風(fēng)控部門(mén)“背上”業(yè)務(wù)指標(biāo)，這樣效率問(wèn)題解決了，但風(fēng)控立場(chǎng)獨(dú)立性可能受影響；第二實(shí)行輪崗制，促進(jìn)互相理解，在安全和效率間尋求平衡。”
“風(fēng)控和業(yè)務(wù)是相愛(ài)相殺，我自己就是業(yè)務(wù)端的，有時(shí)項(xiàng)目被否了之后不想見(jiàn)風(fēng)控的同事，這都是很正常的事。”中融信托消費(fèi)金融部總經(jīng)理陸媛稱(chēng)，“但這種相愛(ài)相殺也是出資人樂(lè)于見(jiàn)到的事，如果風(fēng)控和業(yè)務(wù)手拉手了，那就沒(méi)有風(fēng)控了。風(fēng)控要記得獎(jiǎng)金是業(yè)務(wù)發(fā)的，業(yè)務(wù)也要記得項(xiàng)目是需要風(fēng)控把關(guān)的。對(duì)于業(yè)務(wù)部門(mén)如何爭(zhēng)取風(fēng)控的有效配合，就是把項(xiàng)目的風(fēng)控盡量前置，在風(fēng)控介入之前做好自我的把關(guān)?！?/div>
李勇預(yù)計(jì)，未來(lái)核心企業(yè)開(kāi)發(fā)供應(yīng)鏈的意愿提高，產(chǎn)融結(jié)合將會(huì)進(jìn)一步強(qiáng)化，其中，制造業(yè)和電商平臺(tái)核心企業(yè)是主流。但他同時(shí)強(qiáng)調(diào)，“銀行在供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)中仍會(huì)扮演主要角色，其在專(zhuān)業(yè)性上的優(yōu)勢(shì)還是無(wú)法替代的。”
蘇寧金服集團(tuán)貿(mào)易金融中心副總經(jīng)理周偉稱(chēng)，蘇寧做供應(yīng)鏈金融只是銀行細(xì)分的一小塊市場(chǎng)，需要把市場(chǎng)做精。蘇寧這一階段的定位是為了主業(yè)而做金融。希望通過(guò)金融的手段，增加主業(yè)的收入。
核心企業(yè)將在未來(lái)的供應(yīng)鏈金融中將扮演更加主動(dòng)的角色，但是目前來(lái)看核心企業(yè)做這塊業(yè)務(wù)的動(dòng)力還不明顯。在核心企業(yè)積極性不高的情況下，如何切入供應(yīng)鏈金融？
海爾日日順負(fù)責(zé)人楊紅星表示，在核心企業(yè)做供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，來(lái)自于各方的壓力一直存在，所以說(shuō)服大boss很重要，當(dāng)然始終要用業(yè)績(jī)證明領(lǐng)導(dǎo)選擇的正確性，選擇合適的銀行伙伴也很重要。
