第一物流全媒體1月11日訊（微信：cn156news ）
?。ū疚臑槲锪髋c供應(yīng)鏈金融實戰(zhàn)案例系列連載，由中物聯(lián)金融專委會研究咨詢中心出品）
【摘要】高信用國標倉單綜合服務(wù)以維護倉單交易及融資的便捷與安全為目標，為倉單業(yè)務(wù)的供需雙方提供認證、質(zhì)檢、征信、保險、保價等一攬子倉單基礎(chǔ)配套服務(wù)。
體系中包括多家服務(wù)機構(gòu)和中國骨干電商平臺、現(xiàn)貨交易所、期貨風險管理子公司、仲裁機構(gòu)等，創(chuàng)立了面向金融機構(gòu)、物流倉儲企業(yè)和貨主企業(yè)的“高信用國標倉單綜合服務(wù)”，在倉單格式規(guī)范國家標準的基礎(chǔ)上，切實有效地推動了國標倉單的實務(wù)運行，發(fā)揮了基礎(chǔ)服務(wù)支持作用。
中倉倉單服務(wù)有限公司（以下簡稱“中倉單”）是由中國骨干物流、金融機構(gòu)發(fā)起成立的國家級現(xiàn)貨倉單專業(yè)公共服務(wù)機構(gòu)，首創(chuàng)中國現(xiàn)貨電子倉單認證、質(zhì)檢、背書、征信、保險、保價等全流程金融外包服務(wù)，經(jīng)過2年時間的籌備，于2014年10月14日，由中國物流有限公司等三家創(chuàng)始股東發(fā)起在深圳前海注冊成立。這一年正是我國倉單的格式要素國家標準生效的第一年。
1、案例背景
近十年來，以中國動產(chǎn)質(zhì)押為主的供應(yīng)鏈融資有了較大發(fā)展，但近年集中出現(xiàn)的質(zhì)押糾紛和貸款違約糾紛案例暴露了原有輸出監(jiān)管模式的缺陷。輸出監(jiān)管模式無法清晰地界定保管責任、監(jiān)管責任以及擔保責任，導致實務(wù)操作的混亂和法律責任的混淆。同時，頻繁爆出的虛假質(zhì)押、一單多押和質(zhì)押權(quán)無效等糾紛，暴露出中國市場上非標倉單和動產(chǎn)抵質(zhì)押的重大缺陷，嚴重滯后了中國商品交易和融資的發(fā)展。
為了解決以上問題，中倉單首創(chuàng)高信用國標倉單綜合服務(wù)體系，通過現(xiàn)貨電子倉單認證、質(zhì)檢、背書、征信、保險等全流程倉單基礎(chǔ)配套服務(wù)，明確了倉儲保管法律責任，并從技術(shù)和商業(yè)規(guī)則上推行國標倉單下完整的倉儲保管模式，這樣既有效合法確保貨物的真實性和倉單保兌責任的不可推卸性，又可以提供良好的信貸資產(chǎn)和信用信息等。
2、產(chǎn)品特點
?。?）認證
倉庫認證：制定倉庫的認證標準，協(xié)同保險公司，采用物流和保險的復合標準對倉庫的管理能力、失信信息、出險情況等多方面進行綜合評估；同時，借助專業(yè)電子認證機構(gòu)和物聯(lián)網(wǎng)科技，通過電子加密的技術(shù)手段對倉庫基礎(chǔ)設(shè)施進行電子認證，保證數(shù)據(jù)采集的真實性和不可抵賴，以及傳輸過程的安全性。
電子倉單生成和存續(xù)期認證：自主研發(fā)的倉單系統(tǒng)支持從入庫預約到倉單生成以及倉單存續(xù)期信息變更至倉單兌付全過程的管理和記錄保全，同時支持融資機構(gòu)、貨主通過安裝在倉庫的物聯(lián)網(wǎng)設(shè)備進行7*24小時的遠程驗單、驗貨。
?。?）質(zhì)檢
能夠線上提供倉單質(zhì)檢服務(wù)，包括廠檢、溯源和庫檢。溯源——通過對接的產(chǎn)品溯源系統(tǒng)，對倉單項下貨物的產(chǎn)地、規(guī)格、數(shù)量、質(zhì)量標準、生產(chǎn)日期等信息進行核對，確定貨物品質(zhì)；庫檢——對于需要庫檢的倉單項下貨物，客戶可通過系統(tǒng)在線申請質(zhì)檢，由質(zhì)檢機構(gòu)派人到倉庫現(xiàn)場進行取樣，質(zhì)檢報告通過系統(tǒng)進行上傳，對庫檢取樣、質(zhì)檢報告的上傳和確認進行電子認證，保證信息的真實、有效和不可抵賴。
（3）征信
研發(fā)了符合倉單商業(yè)特點的指數(shù)和評價體系，通過擁有自主知識產(chǎn)權(quán)的“中倉企業(yè)征信系統(tǒng)”開展倉儲企業(yè)征信和倉單征信服務(wù)，并支持實時征信和主動征信，及時滿足客戶對最新信息的需求。
?、賯}儲企業(yè)征信：倉儲企業(yè)征信要素包括：企業(yè)基本信息、管理人員及重要崗位人員信息、財務(wù)狀況、經(jīng)營情況、倉儲設(shè)施情況、倉儲管理情況、訴訟及不良信息、投保及歷史理賠信息等。
②倉單征信：倉單征信要素包括了倉單要素、倉單背書記錄、物權(quán)情況、質(zhì)檢情況、倉儲場所情況、保險情況、貨物價格和市場交易規(guī)模等。
圖1 征信業(yè)務(wù)流程
?。?）保險
依托高信用國標倉單的認證、征信服務(wù)，部署在倉庫端物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和安防技術(shù)，支持創(chuàng)新險種倉單保險承保公司人保集團完成保前風險評估、風險定價，保中風險監(jiān)控和預警，以及為出險后快速定責定損提供技術(shù)支持。
（5）保價
對具有期貨品種標的貨物，根據(jù)市場行情分產(chǎn)品制定套期保值方案或利用場外期權(quán)提供保價服務(wù)，以規(guī)避貨物價格波動帶來的倉單貶值風險。與沒有進行價格風險管理的倉單相比，經(jīng)過保價的倉單作為融資擔保物時可以適度提高資金利用率和價格風險抵抗能力。
3、實施過程
具體實施過程如圖2所示：
圖2 高信用國標電子倉單業(yè)務(wù)流程圖
?、僭诰€簽署業(yè)務(wù)合同（電子合同）；
②貨物入庫：貨主發(fā)起貨物入庫預約，倉儲企業(yè)接受。倉儲企業(yè)進行貨物入庫作業(yè)，貨物歸集特定倉位；
?、圬浳镔|(zhì)檢，經(jīng)認證質(zhì)檢機構(gòu)現(xiàn)場取樣，出具質(zhì)檢報告（庫檢）或經(jīng)認證品牌商品廠家可以提供廠內(nèi)質(zhì)檢物流溯源品質(zhì)保障服務(wù)的；
④線上簽發(fā)倉單和線上承保：倉儲企業(yè)制單收費，存貨人付費。倉儲企業(yè)簽發(fā)電子倉單，中倉單認證后線上投保取得倉單對應(yīng)保單；
?、輦}單質(zhì)押/解押/置換/轉(zhuǎn)讓/交易作業(yè)（銀行、交易所、電商等機構(gòu)在倉單系統(tǒng)開設(shè)倉單賬戶后，通過認證線上背書程序完成質(zhì)押融資、交易轉(zhuǎn)讓）；
?、迋}儲企業(yè)對倉單項下貨物進行存續(xù)管理，提供倉單存續(xù)狀態(tài)服務(wù)；中倉單提供倉單存續(xù)認證；
?、邆}單兌付：倉單持有人進行貨物出庫預約；倉儲企業(yè)應(yīng)約備貨；倉儲企業(yè)對提貨人進行身份驗證；貨物出庫，倉單兌付完成。
4、創(chuàng)新成果
高信用國標倉單綜合服務(wù)主要從四個方面進行了創(chuàng)新，即倉單認證、公共倉單機制、倉單物權(quán)征信、倉單保險。
?。?）從動產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管升級到高信用國標倉單電子認證
在原有動產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管模式下，質(zhì)押清單、非標倉單、入庫單等紙質(zhì)單據(jù)要素不全、缺乏特定動產(chǎn)對應(yīng)關(guān)系，對物權(quán)的保障有限；保管機構(gòu)、監(jiān)管機構(gòu)、貨主、融資機構(gòu)四方關(guān)系復雜，資產(chǎn)控制責任非常個性化，業(yè)務(wù)門檻較低、競爭激烈、風險控制技術(shù)水平較低，導致該模式實際上難以大規(guī)模、高度可靠性地運行。
首先，中倉單將原來各交易所依靠人工實施的交割倉庫倉單真實性監(jiān)管，通過物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)、視頻監(jiān)控技術(shù)和紅外監(jiān)控技術(shù)得以低成本實現(xiàn)，并以倉單設(shè)施認證、倉單生成認證、倉單存續(xù)服務(wù)認證等專業(yè)服務(wù)方式全天候?qū)嵤＿@一技術(shù)和機制，可以讓大中型倉儲企業(yè)用基礎(chǔ)倉儲業(yè)務(wù)附加電子倉單服務(wù)的形式直接支持融資和交易。
其次，高信用國標倉單使用的是中國電子票據(jù)的技術(shù)體系，采用電子加密簽發(fā)和電子認證的方式實現(xiàn)倉單的簽發(fā)和背書，有效杜絕了假倉單和權(quán)屬變更爭議，并充分支持靜態(tài)質(zhì)押和動態(tài)質(zhì)押兩種質(zhì)押形態(tài)。
第三，客戶端系統(tǒng)依據(jù)國際標準《倉單要素與格式規(guī)范》（GB/T30332-2013），對每一單體動產(chǎn)實施28個必備要素和12個可選要素的倉單操作和認證一體化實施。從根本上降低大中型倉儲企業(yè)因員工內(nèi)部舞弊和手工作業(yè)粗放導致差錯率高的操作風險。
?。?）在流通和風險機制上的創(chuàng)新實現(xiàn)普惠服務(wù)
原有非標倉單沒有國家標準支持，靠個體倉庫或個體交易所保障倉單兌付風險承擔，因此不能在多家交易市場間進行流通，屬于“私家倉單”。
高信用國標倉單從技術(shù)和風險管理機制上建立了公共倉單機制，其優(yōu)勢在于：采用國標倉單格式；經(jīng)過倉庫與倉單用戶以外的獨立認證；大型保險公司對倉單兌付承保；不依賴特定交易所或電商即可以實現(xiàn)跨平臺流通；通過規(guī)模效應(yīng)分散倉單兌付風險等。
圖3 公共倉單服務(wù)體系
?。?）物權(quán)征信服務(wù)
中倉單研發(fā)了“中倉企業(yè)征信數(shù)據(jù)庫”，庫內(nèi)包含倉單數(shù)據(jù)庫、倉儲企業(yè)數(shù)據(jù)庫、貨主企業(yè)數(shù)據(jù)庫，通過這些數(shù)據(jù)可以提供實時征信服務(wù)，而傳統(tǒng)征信均為事后征信。此項工作使得中國市場的貿(mào)易和金融機構(gòu)首次享有了對倉儲服務(wù)機構(gòu)的信用評價和特定物權(quán)的征信服務(wù)。
?。?）倉單財產(chǎn)保險
在倉單保險方面，中倉單與人保集團等財產(chǎn)險機構(gòu)聯(lián)合研發(fā)了承保能力萬億級的倉單專項險（我國首支對物權(quán)憑證承保的險種），可以對投保、核保、承保、理賠進行全面的業(yè)務(wù)和技術(shù)支持?？梢杂秒娮颖胃郊蛹夹g(shù)支持全過程管理投保財產(chǎn)，并可以對保管財產(chǎn)的機構(gòu)實施預防性量化核保，有望大幅度提高我國商品財產(chǎn)保險的覆蓋度和財產(chǎn)險服務(wù)精度。保險機構(gòu)同中倉單系統(tǒng)進行直連，實現(xiàn)在線投保、核保、承保、保單認證等服務(wù)，且保單權(quán)益隨倉單背書跟單轉(zhuǎn)移，同時保險機構(gòu)為此業(yè)務(wù)設(shè)立快速理賠通道。此產(chǎn)品改變了倚賴倉庫或其股東承擔倉單風險或某個交易所連帶承擔倉單風險的“初級階段風險模式”。
PS:高管風采
楊沁河
中倉倉單服務(wù)有限公司董事總經(jīng)理
中國注冊會計師、注冊評估師及從事證券審計業(yè)務(wù)多年，曾任商業(yè)銀行董事、洛陽中華會計師事務(wù)所副所長、深圳天健信德會計師事務(wù)所咨詢部總經(jīng)理；中海創(chuàng)業(yè)投資公司高級經(jīng)理、沿海投資集團財務(wù)總監(jiān)；建金投資基金執(zhí)行合伙人，鐵銀基金合伙人。
