10月22日消息，三星旗艦型手機(jī)Galaxy S24的電池供應(yīng)商被曝光有4家，越南三星SDI、中國的寧德新能源、印度企業(yè)ELENTEC和Navitasys，邊對華脫鉤邊用印度越南供應(yīng)鏈替代中國，已經(jīng)成為三星實際行動。

但在今年8月，三星新款機(jī)型電池供應(yīng)商還只有一家，那就是全球最大的電池企業(yè)中國寧德時代。

不僅僅是手機(jī)，據(jù)韓國媒體報道，從2024年開始，三星將調(diào)整液晶電視面板供應(yīng)鏈，減少中國面板企業(yè)的比例，增加韓國、臺灣和日本面板企業(yè)的比例。

作為美國“第一島鏈”上的附從國，和美國對華脫鉤的美日韓等“芯片四方聯(lián)盟”成員之一，三星電子也同美國蘋果、戴爾一樣將供應(yīng)鏈搬出中國。

但作為三星手機(jī)昔日最大銷售市場的中國，也在用華為手機(jī)等替換三星手機(jī)。10年前的2013年三星電子曾占據(jù)中國智能手機(jī)市場20%份額，高居第一寶座。但如今徘徊在1%。

中國長期是韓國最大的貿(mào)易伙伴國，三星既要跟中國供應(yīng)鏈脫鉤，附從美國遏制中國科技龍頭，又想從中國市場撈錢，三星對華脫鉤如何打的算盤？

據(jù)報道，2023年上辦年，三星電子市值431萬億韓元（約2.34萬億元人民幣），市值仍在韓國高居第一，但這個巨無霸能承受得起失去中國市場的挑戰(zhàn)？掌鏈本期【誰在對華脫鉤】為你解讀三星。

一、三星對華脫鉤行動

1.中國員工、子公司不斷減少

10月24日，韓國時報發(fā)布報道稱“三星電子的中國業(yè)務(wù)和員工隊伍顯示出下降的跡象，反映出三星電子可能采取減少對中國依賴的舉措?！?/span>

根據(jù)三星電子10月20日發(fā)布的可持續(xù)發(fā)展報告顯示，三星中國員工數(shù)量在不斷減少，此外根據(jù)韓國 CXO 研究所的企業(yè)分析，三星電子在中國的子公司數(shù)量從 2018 年的 87 家減少到今年的 65 家，五年間減少了 22%。

根據(jù)三星電子10月20日發(fā)布的可持續(xù)發(fā)展報告顯示，三星中國員工數(shù)量在不斷減少，此外根據(jù)韓國 CXO 研究所的企業(yè)分析，三星電子在中國的子公司數(shù)量從 2018 年的 87 家減少到今年的 65 家，五年間減少了 22%。

2.加速用印度越南供應(yīng)鏈替代中國

10月17日，韓國媒體報道，業(yè)內(nèi)人士預(yù)計，從明年開始，三星、LG將調(diào)整液晶電視面板供應(yīng)鏈，減少中國面板企業(yè)的比例，增加韓系、臺日企業(yè)的比例。

該戰(zhàn)略旨在通過減少對中國面板的依賴來實現(xiàn)供應(yīng)鏈多元化，并在全球挑戰(zhàn)中國面板和電子公司。

從三星中國社會責(zé)任報告數(shù)據(jù)也可以看出，從2020年到2022年其供應(yīng)商數(shù)量也在減少，三年時間減少20%的供應(yīng)商。

在2019年和2020年，三星分別關(guān)閉了在中國的最后一家手機(jī)工廠和電腦工廠，在手機(jī)和電腦制造領(lǐng)域徹底拋棄“中國制造”，并在越南和印度加大投資力度。

（圖片來源：DIGITIMES 研究）

供應(yīng)鏈不斷脫離中國給三星帶來的是甜頭，還是苦頭？

二、尹錫悅對華供應(yīng)鏈政策

1.開放豁免或沖擊“中國鏈”

10月9日，韓國總統(tǒng)辦公室通報，美國同意三星電子和SK海力士向其位于中國的工廠提供設(shè)備，無需其它許可。這是三星要重返中國的標(biāo)志嗎？

在此之前：美國頒布禁止美企向中國半導(dǎo)體生產(chǎn)企業(yè)出口部分尖端半導(dǎo)體生產(chǎn)設(shè)備的規(guī)定，這給在華外國廠商帶來不確定性。此后，在上述兩家韓國企業(yè)的反對下，美國政府對其在華工廠的相關(guān)設(shè)備進(jìn)口予以了為期一年的豁免權(quán)，豁免有效期至2023年10月11日。

（圖源：路透社）

在掌鏈小編看來，其實這也是美國對中國的一種打壓，而韓國是執(zhí)行者。

自美國開始對中國開展科技制裁以來，高端芯片無法進(jìn)口，中國在芯片行業(yè)開始了自主化替代之路，在剛有起色之時美國放寬制裁無疑會對中國本土剛發(fā)展起來的產(chǎn)業(yè)造成打擊。或者美國已經(jīng)無力阻止中國芯片行業(yè)的崛起而不得已開放豁免。

向其中國廠商提供設(shè)備等，并非三星對華供應(yīng)鏈?zhǔn)竞?。三星電子曾是全球最大芯片制造商（已被臺積電、英偉達(dá)超越），在智能手機(jī)和電腦兵敗中國后，三星在半導(dǎo)體市場仍在中國受益。

而美國主子給三星電子、SK海力士豁免的并非高精尖科技產(chǎn)品，三星只是想在全球最大的半導(dǎo)體銷售市場繼續(xù)受益。但借助其生產(chǎn)和專利優(yōu)勢，三星電子布局中國，也尋求對剛有點起色的本土中國企業(yè)造成極大打擊。

2.親美尹錫悅對華態(tài)度

今年6月在韓國政府官員和企業(yè)高管關(guān)于國家半導(dǎo)體戰(zhàn)略的會議上韓國總統(tǒng)尹錫悅表示，“半導(dǎo)體競爭是一場產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)，是一場全面戰(zhàn)爭”。

2022年3月，美國政府提議與韓國、日本、中國臺灣地區(qū)建立“芯片四方聯(lián)盟”(CHIP4），試圖將中國大陸排除在全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈聯(lián)盟之外。但由于日韓的不合，遲遲沒有推進(jìn)。

但韓國總統(tǒng)尹錫悅為了加入圈子，屈尊于日本。在接受《華盛頓郵報》專訪時，尹錫悅表示：“我無法接受這樣一種觀點，即因為一百年前發(fā)生的事情，有些事情就是絕對不可能的，（日本人）不必為我們（韓國和日本）的歷史下跪請求道歉。”

建立四方聯(lián)盟，對華脫鉤真的能讓韓國半導(dǎo)體行業(yè)有所更好的發(fā)展嗎？

三、韓國也是美對華脫鉤受害者

韓國國民議會議員、三星前高管楊香子曾表示“韓國是受害者”。美中科技競爭注定會改變?nèi)蛐酒圃旃?yīng)鏈。她說，韓國必須接受這一現(xiàn)實。

（圖源：紐約時報）

1.韓國恥辱

10月24日，DIGITIMES Asia發(fā)布報道稱，韓國半導(dǎo)體和顯示設(shè)備庫存在8月同比增長285.3%。

韓國芯片上游供應(yīng)鏈?zhǔn)苤迫毡?，芯片核心元件技術(shù)受制美國，芯片銷售依賴龐大的中國市場。三星電子今年上半年在中國的銷售額與去年同期相比下降了超過12萬億韓元。

①銷售額——同比去年降近42%。據(jù)三星電子8月17日發(fā)布的半年報顯示，該公司今年上半年在華銷售額總計17.808萬億韓元。與去年上半年的30.462萬億韓元銷售額相比，大幅下降了12.654萬億韓元（41.5%）。

②利潤——二季度同比下跌99.3%。據(jù)路透社報道，三星開年來利潤屢創(chuàng)新低，第一季度營收額僅為去年50%，而第二季度的利潤僅剩1004億韓元，同比下降99.3%，其負(fù)責(zé)人稱“比08年金融危機(jī)時還要低”。

③產(chǎn)能——關(guān)鍵礦產(chǎn)離不開中國。韓國的芯片產(chǎn)能很大程度上受制于中國，在2022年韓國超過93%進(jìn)口石墨來自于中國，這是新能源汽車的關(guān)鍵零部件；此外韓國供應(yīng)全球約 70% 的芯片，但是2020年韓國從中國進(jìn)口了179.3億美元的半成品芯片，占進(jìn)口半導(dǎo)體總值的39.5%。

而在過去十年，韓國芯片出口量的一半以上（一度接近 67%）被中國接收。根據(jù)《紐約時報》對韓國政府?dāng)?shù)據(jù)的計算，去年這一數(shù)字下降至 55%。

對此韓媒表態(tài)“恥辱中的恥辱”，并表示“我們被拋棄了”。

2.韓國脫華下市場誰填補(bǔ)了？

①美國：美國禁止三星對中國提供高端芯片，但是美國自己卻向中國銷售。據(jù)《華爾街日報》報道，美國為其芯片巨頭西部數(shù)據(jù)，頒發(fā)向華為出貨的許可證，供其填補(bǔ)中國市場“芯片”缺口，自己賺的盆滿缽滿。

而三星為了美國承諾的500億美元補(bǔ)貼自掏腰包赴美建廠，如今補(bǔ)貼卻一分沒見。

②中國：以華為為代表的廠商雖然在短期內(nèi)遭遇重創(chuàng)，但很快便迎來了強(qiáng)勢崛起。長江存儲、長鑫存儲、華為等企業(yè)陸續(xù)完成4000塊電路板和1.3萬顆元器件的國產(chǎn)替代化，留給進(jìn)口芯片的市場份額銳減。

在全球范圍內(nèi)，中國企業(yè)的市場份額都在持續(xù)增長。Omdia上半年數(shù)據(jù)顯示，中國品牌全球電視市場份額較上年增長2.7個百分點，達(dá)到39.1%。全球每售出 10 臺電視就有 4 臺來自中國品牌。在強(qiáng)大的國內(nèi)市場支撐下，中國品牌正積極尋求拉美、非洲等新興市場的增長。

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掌鏈【誰在對華脫鉤】旨在監(jiān)測對華進(jìn)行脫鉤斷鏈的國際化品牌企業(yè)，關(guān)注全球供應(yīng)鏈及國際物流生態(tài)重構(gòu)。2023年9月26日，國務(wù)院新聞辦公室發(fā)布《攜手構(gòu)建人類命運(yùn)共同體：中國的倡議與行動》白皮書指出：開放應(yīng)是雙向奔赴，不能是單行道，不能一邊要求別的國家開放，一邊關(guān)閉自己的大門。一些國家總想對中國實行“脫鉤斷鏈”，構(gòu)筑“小院高墻”，最終只會反噬自身。一些人炒作要“降依賴”“去風(fēng)險”，這樣的做法實質(zhì)是制造新的風(fēng)險。

編輯：冰河 陳怡