2月24日，由臺積電創(chuàng)始人張忠謀主持，位于日本九州島熊本的第一家工廠開業(yè)。這標(biāo)志著臺積電在日本的第一家工廠正式開始運營。

此外在開業(yè)當(dāng)天，日本首相岸田文雄宣布，日本將為臺積電位于熊本的第二家工廠提供資金。日本產(chǎn)業(yè)大臣齋藤健對記者表示，第二座工廠的補貼將達(dá)到 7320 億日元（約合350億元）。

（圖源：臺積電）

在日本巨額的補貼之外，更讓人值得注意的是，臺積電在日本的子公司日本先進(jìn)半導(dǎo)體制造公司中，引入日本索尼集團(tuán)、豐田汽車、電裝公司也參股該公司，正在形成以資本為紐帶的半導(dǎo)體生產(chǎn)與應(yīng)用的供應(yīng)鏈聯(lián)盟。

據(jù)悉，臺積電持有日本合資公司86.5%的股份，索尼集團(tuán)持有6%的股份，世界500強企業(yè)，汽車零部件巨頭日本電裝持有5.5% ，全球最大汽車企業(yè)豐田汽車持股2%。

臺積電此舉遷移供應(yīng)鏈到日本，并且與日本巨頭索尼、豐田合作勢必將帶動日本半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的快速發(fā)展，日本半導(dǎo)體雖然近些年不振但是日本是有著扎實的半導(dǎo)體工業(yè)基礎(chǔ)的。此舉是將由美國提出的“四方聯(lián)盟”去中國化半導(dǎo)體供應(yīng)鏈落地到日本進(jìn)入實質(zhì)性階段了嗎？

《掌鏈》本期《誰在對華脫鉤》第9期帶你來看臺積電轉(zhuǎn)鏈日本加速“四方聯(lián)盟”合攏和日本半導(dǎo)體的重新振興。

一、臺積電轉(zhuǎn)鏈日本 “四方聯(lián)盟”強化合攏

兩座臺積電工廠要落地日本了！

而且據(jù)彭博社報道，臺積電正在考慮第三座甚至第四座工廠。

（臺積電日本第一家子公司JASM 圖源：美聯(lián)社）

1.臺積電轉(zhuǎn)鏈日本以保持領(lǐng)先

2月24日，日本政府再度補貼48.6億美元幫助臺積電在日本建立第二座工廠。而在同一天，臺積電在日本的第一座工廠正式建成，預(yù)計在2024年底開始生產(chǎn)。

臺積電在日本的公司日本先進(jìn)半導(dǎo)體制造公司（“JASM”）由臺積電（TSM）、索尼半導(dǎo)體解決方案公司（SSS）、電裝公司（DENSO）和豐田汽車公司（豐田）一起投資，其中臺積電、SSS、DENSO和豐田將分別持有JASM約86.5%、6.0%、5.5%和2.0%的股權(quán)。

據(jù)臺積電報道，憑借這兩個晶圓廠， JASM 熊本工廠預(yù)計每月可提供超過 100,000 片 12 英寸晶圓，從 40、22/28、12/16 和 6/7 納米工藝技術(shù)開始，用于汽車、工業(yè)、消費和電子領(lǐng)域。

而憑借這兩家工廠，熊本工廠預(yù)計將直接創(chuàng)造超過 3,400 個高科技專業(yè)就業(yè)崗位。

雖然臺積電在日本的兩家工廠不會生產(chǎn)最尖端的芯片，但它們將專注于汽車工業(yè)、工業(yè)用途、消費和所謂的高性能計算半導(dǎo)體等領(lǐng)域的應(yīng)用。

2.日本半導(dǎo)體供應(yīng)鏈或?qū)⒅卣?/span>

隨著數(shù)字化世界各個角落對半導(dǎo)體的需求持續(xù)增長，日本政府一直在努力振興該國曾經(jīng)強大的芯片行業(yè)，并加強其供應(yīng)鏈。

在臺積電日本工廠的開幕儀式后，日本經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)大臣齋藤健對記者表示：“（第二家工廠）這些芯片將比第一家工廠更先進(jìn)，可用于人工智能和自動駕駛，并將確保日本擁有穩(wěn)定的半導(dǎo)體供應(yīng)?！?/span>

臺積電創(chuàng)始人也發(fā)表了同樣的看法，該項目將帶來日本半導(dǎo)體生產(chǎn)的“復(fù)興”，強調(diào)日本和臺積電合作的重要意義。

而在40年前日本在芯片領(lǐng)域占據(jù)主導(dǎo)地位，以東芝公司和 NEC 為首，控制著全球一半的產(chǎn)量。由于來自韓國、美國和歐洲制造商以及臺積電的競爭，這一比例最近已下降至 10% 以下。

3.四方聯(lián)盟加速合攏

2023年2月16日，美日韓及中國臺灣地區(qū)的芯片四方聯(lián)盟在中國臺灣省首次召開高級別官員參與的“美國－東亞半導(dǎo)體供應(yīng)鏈韌性工作小組”視頻會，推進(jìn)四方共建去中國化半導(dǎo)體供應(yīng)鏈。

此時，Chip 4 聯(lián)盟才剛剛起步。而如今臺積電轉(zhuǎn)鏈日本，幫助日本在半導(dǎo)體供應(yīng)鏈上補充份額是不是在加速四方聯(lián)盟的合攏？

而日本一直在跟隨美國的腳步。

日本政府于 2022 年 5 月通過了促進(jìn)“經(jīng)濟(jì)安全”的立法，其中包括保護(hù)半導(dǎo)體等關(guān)鍵商品供應(yīng)鏈的一攬子舉措；保護(hù)基礎(chǔ)設(shè)施；通過研發(fā)支持創(chuàng)新和技術(shù)發(fā)展；并建立分類專利制度。2022 年 7 月，美國和日本舉行了一次高層對話，重點討論半導(dǎo)體合作，以應(yīng)對中國日益增長的經(jīng)濟(jì)影響力，并建立了一個專注于下一代半導(dǎo)體的新聯(lián)合研究中心。

此外在2022年10月，日本與荷蘭一起于加入美國對中國先進(jìn)機(jī)床和人工智能芯片實施限制的行列。

二、豐田聯(lián)合臺積電構(gòu)筑汽車芯片供應(yīng)鏈

豐田投資臺積電，臺積電也看重汽車芯片這個領(lǐng)域。

（圖源：路透社）

1.豐田投資臺積電加強汽車供應(yīng)鏈

2月6日，日本豐田將其年度凈利潤預(yù)測上調(diào)至歷史新高，報告稱，隨著全球半導(dǎo)體短缺緩解，前三季度所有地區(qū)的銷售強勁。該公司目前預(yù)計本財年凈利潤將達(dá)到4.5萬億日元（300億美元），高于此前預(yù)測的3.95萬億日元。

臺積電在日本的第二座半導(dǎo)體工廠是在原有和索尼和電裝合資的基礎(chǔ)上又招募了豐田的加入豐田持股2%。而臺積電在日本的兩座工廠更加專注于汽車工業(yè)、工業(yè)用途、消費和所謂的高性能計算半導(dǎo)體等領(lǐng)域的應(yīng)用。

2.臺積電瞄準(zhǔn)汽車芯片供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)

與此同時，臺積電對其汽車業(yè)務(wù)的增長持樂觀態(tài)度，該業(yè)務(wù)在 2022 年約占公司整體銷售額的 5%。2023 年第一季度，這一比例升至 7%。2023 年，臺積電汽車業(yè)務(wù)的銷售額可能高達(dá) 45.6 億美元。

豐田投資臺積電，臺積電可以獲得長期的協(xié)議開發(fā)用于制造汽車芯片的新型特殊制造工藝，而豐田也可以直接從臺積電獲得專用的汽車芯片增強自己供應(yīng)鏈的韌性。

而臺積電的對手企業(yè)英特爾和三星電子在推進(jìn)制造工藝或發(fā)展汽車領(lǐng)域客戶關(guān)系方面進(jìn)展緩慢。

此外臺積電在德國投資的半導(dǎo)體工廠也同樣是瞄準(zhǔn)了德國的汽車芯片市場。

三、索尼轉(zhuǎn)型重振，加入半導(dǎo)體“第一島鏈”

2023年11月9日，索尼公司發(fā)布財報，由于圖像傳感器和金融部門業(yè)績疲軟，該公司在 7 月至 9 月季度的營業(yè)利潤下降了 29%。

受費用增加和用于智能手機(jī)的圖像傳感器銷售疲軟的影響，索尼芯片部門的利潤下降了 37%。而在2023年的5月，索尼集團(tuán)已宣布計劃將資源集中于半導(dǎo)體和娛樂業(yè)務(wù)。

索尼集團(tuán)已從隨身聽等標(biāo)志性家用電子產(chǎn)品的創(chuàng)造者轉(zhuǎn)變?yōu)闄M跨游戲、電影和音樂的娛樂巨頭，同時也是圖像傳感器的領(lǐng)先制造商。2022財年，索尼在全球圖像傳感器市場的市場份額達(dá)51%，該公司的目標(biāo)是在2025年提升至60%。

而索尼目前所在的領(lǐng)域是和芯片最相關(guān)的幾個領(lǐng)域，尤其是未來人工智能的發(fā)展。而芯片供應(yīng)鏈的穩(wěn)定是重中之重。

在與臺積電投資建廠過程中索尼半導(dǎo)體解決方案公司首席執(zhí)行官清水照士在一份聲明中表示“雖然全球半導(dǎo)體短缺預(yù)計將持續(xù)較長時間，但我們預(yù)計與臺積電的合作將有助于確保邏輯晶圓的穩(wěn)定供應(yīng)，不僅為我們，也為整個行業(yè)?！?/span>

日本處于中美地緣經(jīng)濟(jì)的交界，在美日韓及中國臺灣以芯片四方聯(lián)盟，遏制中國大陸先進(jìn)半導(dǎo)體供應(yīng)鏈上，確實給日本及韓國企業(yè)帶來重振機(jī)遇。也許正是瞅準(zhǔn)這樣的時機(jī)，索尼也投資臺積電，尋求切入半導(dǎo)體領(lǐng)域。

參考資料：

1. World’s biggest chipmaker TSMC to open second Japan factory with backing from Sony, Toyota. CNBC

2. Securing Semiconductor Supply Chains in the Indo-Pacific Economic Framework for Prosperity. CSIS

3. TSMC growing presence in EV sector. DIGITIMES

閱讀提示：

掌鏈《誰在對華脫鉤》專欄旨在分析因政治因素而非市場因素對華供應(yīng)鏈脫鉤斷鏈的行為，為行業(yè)供應(yīng)鏈合作等提供決策參考。掌鏈本專欄不主張東西方供應(yīng)鏈“脫鉤斷鏈”，主張按照市場規(guī)則有序開展競合。供應(yīng)鏈的本質(zhì)是共贏鏈，沒有合作的供應(yīng)鏈注定行而不遠(yuǎn)。

編輯：冰河