關(guān)注掌鏈公眾號(hào)
洞悉物流供應(yīng)鏈
關(guān)注掌鏈公眾號(hào)
洞悉物流供應(yīng)鏈
11月25日，美國(guó)商務(wù)部再次開(kāi)啟跨領(lǐng)域“拉清單”模式，將12家中國(guó)企業(yè)在內(nèi)的實(shí)體和個(gè)人，列入所謂“軍事最終用戶”名單。明眼人估計(jì)很快看出來(lái)，這不過(guò)是美國(guó)在科技供應(yīng)鏈上對(duì)華的又一次封殺。
美國(guó)明火執(zhí)仗的供應(yīng)鏈封殺似乎已經(jīng)被全球習(xí)慣。9月23日，美國(guó)商務(wù)部下達(dá)通牒，要求半導(dǎo)體供應(yīng)鏈企業(yè)，提交過(guò)去三年企業(yè)的訂單出貨情況、庫(kù)存情況、供貨能力、客戶信息、生產(chǎn)計(jì)劃、材料及設(shè)備的采購(gòu)情況等數(shù)據(jù)。最后期限是11月8日。
就在最后期限前日11月7日，作為全球最大的芯片供應(yīng)商的中國(guó)臺(tái)灣省臺(tái)積電發(fā)言人高孟華向媒體宣稱，已經(jīng)應(yīng)美方要求，“呈交”了企業(yè)供應(yīng)鏈信息。但這能保障臺(tái)積電的供應(yīng)鏈不被打壓？臺(tái)積電將被榜上美國(guó)對(duì)華供應(yīng)鏈博弈的戰(zhàn)車？
臺(tái)積電總部
一、全球芯片供應(yīng)鏈短缺
1.美國(guó)供應(yīng)鏈危機(jī)
這邊，中國(guó)人的“雙十一”結(jié)束不久；大洋彼岸，美國(guó)人已經(jīng)開(kāi)始為下個(gè)月的圣誕禮物著急了。
著急也沒(méi)有用。一方面，美國(guó)人在疫情之下的網(wǎng)購(gòu)訂單增加了4至5倍，而伴隨各地封城令的逐漸解除，之前累積的線下購(gòu)買力也在釋放；另一方面，港口擁堵導(dǎo)致的進(jìn)口海運(yùn)滯留，因人手設(shè)施不足、理貨能力有限，物流混亂的局面仍在持續(xù)，供應(yīng)水平難以跟上旺盛的采購(gòu)需求。近日，83艘貨輪正在美國(guó)港口排隊(duì)等待卸貨，平均滯留時(shí)長(zhǎng)為17天。
今年圣誕老人的“余糧”恐怕不足了。
日用消費(fèi)市場(chǎng)短缺，還只是供應(yīng)鏈上幾個(gè)地理性節(jié)點(diǎn)的問(wèn)題。而一旦牽涉到國(guó)家安全與核心技術(shù)，拜登政府可以瞬間變得“過(guò)敏”，對(duì)相關(guān)供應(yīng)鏈采取追根溯源、窮追猛打的強(qiáng)硬手段，進(jìn)行零和打壓。此次對(duì)半導(dǎo)體芯片企業(yè)不顧商業(yè)規(guī)則的供應(yīng)鏈數(shù)據(jù)“大收繳”，即是明證。
今年4月12日，包括臺(tái)積電在內(nèi)的全球19家芯片制造與應(yīng)用跨國(guó)企業(yè)代表，便飛赴白宮參加了“半導(dǎo)體和供應(yīng)鏈彈性首席執(zhí)行官峰會(huì)”，向“加強(qiáng)我們的國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)并保障美國(guó)供應(yīng)鏈的安全”建言獻(xiàn)策，對(duì)美國(guó)芯片計(jì)劃表示“效忠”。該計(jì)劃出臺(tái)的原因顯而易見(jiàn)，一味標(biāo)榜“看不見(jiàn)的手”的美國(guó)政府，對(duì)福特和通用汽車剛剛因芯片短缺出現(xiàn)的停產(chǎn)與減產(chǎn)，等不及了。
2.歐洲供應(yīng)鏈難題
一脈相承的經(jīng)濟(jì)文化背景，讓和亞洲版圖相接的歐洲也面臨著同樣的困境。一方面，勞動(dòng)力老化、工作環(huán)境惡劣、待遇堪憂，令年輕人不愿入行，導(dǎo)致全歐重型貨車司機(jī)缺口達(dá)40萬(wàn)之多；另一方面，供應(yīng)鏈危機(jī)的蔓延，致使歐洲通貨膨脹持續(xù)上升，芯片短缺尤其嚴(yán)重。對(duì)美國(guó)和以臺(tái)積電為代表的亞洲制造商的高度依賴，讓歐盟內(nèi)部市場(chǎng)感受到“數(shù)字主權(quán)”面臨極大威脅，放出了“到2030年自主研發(fā)生產(chǎn)芯片從全球份額10%增至20%”的豪言。
9月30日，美國(guó)和歐盟的新合作平臺(tái)“美歐貿(mào)易和技術(shù)委員會(huì)”（U.S.-EU Trade & Technology Council）召開(kāi)首次會(huì)議，并發(fā)表聯(lián)合聲明：“同意加強(qiáng)半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的跨大西洋合作、遏制中國(guó)的非市場(chǎng)貿(mào)易行為，以及采取更聯(lián)合一致的立場(chǎng)來(lái)監(jiān)管全球科技巨擘。”“世界警察”真正的非市場(chǎng)手段，毫不遮掩地?cái)[上了臺(tái)面。
這是美國(guó)向芯片企業(yè)發(fā)出“收繳令”之后一周的連環(huán)動(dòng)作。是為中西貿(mào)易戰(zhàn)向高科技領(lǐng)域蔓延的一個(gè)縮影。
3.日本半導(dǎo)體復(fù)興計(jì)劃
10月14日，臺(tái)積電總裁魏哲家宣布，臺(tái)積電將在日本投資興建以22納米和28納米產(chǎn)品為主的特殊制程晶圓廠，并獲得日本政府補(bǔ)助、日本客戶支持，預(yù)計(jì)將在2022年開(kāi)始動(dòng)工，2024年進(jìn)入量產(chǎn)。
新千年以前，日本的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)曾風(fēng)光一時(shí)，彼時(shí)全球10大半導(dǎo)體企業(yè)中，日企獨(dú)占其六；上世紀(jì)九十年代之前，全球存儲(chǔ)芯片份額更是一度飚到過(guò)53%，風(fēng)光無(wú)兩。但在亞洲兩小龍臺(tái)灣、韓國(guó)崛起后，全球市場(chǎng)的日本份額迅速跌至10%以下。20年來(lái)，倚賴進(jìn)口的充足貨源，日本公司尤其是車企，基本可以滿足生產(chǎn)需要。然而，受政經(jīng)格局的變化和供應(yīng)鏈危機(jī)的波及，近幾年已現(xiàn)疲態(tài)。于是以索尼為首的日本品牌，從關(guān)系一直比較親近的臺(tái)灣供應(yīng)商入手，希望重建在芯片制造的內(nèi)供體系。
臺(tái)積電官宣的前3天，日本首相岸田文雄在國(guó)會(huì)上表態(tài)：“日本政府將團(tuán)結(jié)努力，建立一個(gè)強(qiáng)大的供應(yīng)鏈，包括建立半導(dǎo)體和其它產(chǎn)品的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)基地?！迸_(tái)海緊張局勢(shì)造成日本半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的壓力，加上中美貿(mào)易戰(zhàn)為國(guó)際局勢(shì)增添變數(shù)，也讓日本極力爭(zhēng)取臺(tái)積電赴日設(shè)廠。
二、舍近求遠(yuǎn)的鏈路抉擇
畢竟一衣帶水、同根同源，在臺(tái)積電從平凡走向輝煌的路上，大陸同胞給予的支持和待遇，是其他國(guó)家商業(yè)伙伴無(wú)可比擬的。
在臺(tái)灣島13家廠區(qū)以外，臺(tái)積電目前建成投產(chǎn)運(yùn)營(yíng)的工廠只有三家，分別位于：上海、南京、華盛頓。今年4月，歐盟為半導(dǎo)體巨頭提供了超100億歐元（780億元人民幣）的補(bǔ)貼，希望在本土擴(kuò)大10納米以下制程芯片的研產(chǎn)能力，目標(biāo)包括臺(tái)積電、三星、英特爾等生產(chǎn)商。當(dāng)時(shí)，臺(tái)積電似乎并不感冒，也沒(méi)有出臺(tái)任何赴歐計(jì)劃。但到了8月份，臺(tái)積電轉(zhuǎn)而宣稱德國(guó)德勒斯登極有可能是下一座工廠所在地。
這也是美國(guó)醞釀“收繳”計(jì)劃的肇因之一。因不敢得罪美國(guó)、承諾在美投資2332億元、建設(shè)6座5納米芯片工廠的臺(tái)積電，如今同時(shí)兼顧日本和歐洲的事業(yè)，讓難以一家獨(dú)大的美方很是不爽。不過(guò)，乖乖交卷的臺(tái)積電，無(wú)疑在打著自己的商業(yè)算盤：
1.進(jìn)軍海外的成本誘餌
臺(tái)積電在美亞利桑那建廠預(yù)算為120億美元，而美國(guó)6月出臺(tái)半導(dǎo)體補(bǔ)貼計(jì)劃總額為520億美元；在歐建廠仍在評(píng)估之中，而給幾大家廠商的100億歐元補(bǔ)貼，也是赤裸裸的誘惑；在日投資計(jì)劃為8000億日元，而日方補(bǔ)貼額度近5000億日元，或許能節(jié)省半數(shù)成本。無(wú)利不起早，只要蛋糕夠大，臺(tái)積電當(dāng)然舍不下。
2.分散投資及供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)
走過(guò)34年發(fā)展的臺(tái)積電，從代工到制造，從遭受白眼到一路超越IBM、英特爾、三星，在全球芯片制造行業(yè)市值居首，但凡有相關(guān)需求的客戶，一定不能不重視這家風(fēng)頭正勁的企業(yè)。臺(tái)灣《經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)》預(yù)計(jì)，其2021年?duì)I收將達(dá)到566億美元，同比增長(zhǎng)24.4%，在世界經(jīng)濟(jì)寒潮之下，仍然保持著迅猛的沖鋒勢(shì)頭。
承諾在美日德建廠，除了成本和市場(chǎng)的考量，臺(tái)積電也在評(píng)估與平衡各類投資風(fēng)險(xiǎn)，尤其是對(duì)供應(yīng)鏈穩(wěn)定性進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的必要性。上述疫情、關(guān)境裝卸人力等因素的不確定，無(wú)疑明顯影響著物流時(shí)效性；集裝箱貨柜的價(jià)格飆升，也讓出海企業(yè)的運(yùn)營(yíng)成本驟增。
伴隨中國(guó)大陸地區(qū)經(jīng)濟(jì)實(shí)力體量的不斷躍遷，臺(tái)灣歷來(lái)尷尬的政治外交定位變得愈發(fā)敏感，全球采購(gòu)商不得不比以往更加重視國(guó)際合作的雙向博弈。在大陸有華為等大客戶和穩(wěn)定銷路的臺(tái)積電，如果不明確站隊(duì)方向，在貿(mào)易爭(zhēng)端愈演愈烈的今天，很難兩面逢源了。
3.向客戶靠攏的供應(yīng)鏈布局
為了化解潛在風(fēng)險(xiǎn)，從政策和地理上靠近各大洲客戶，臺(tái)積電近兩年主動(dòng)尋求將觸角延伸到大型采購(gòu)商的門口。以德國(guó)為例，戴姆勒、英飛凌、大眾等跨國(guó)公司的電子供應(yīng)商，本就重度依賴臺(tái)積電的芯片；隨著汽車行業(yè)快速進(jìn)入“電動(dòng)”以及智能化時(shí)代，芯片需求的激增，讓臺(tái)積電的本土化生產(chǎn)、洲際供應(yīng)輸出承受著空前的壓力。
同時(shí)，在身后虎視眈眈的競(jìng)爭(zhēng)者，從未真正拉開(kāi)距離。近日，在第三屆三星高級(jí)代工生態(tài)系統(tǒng)論壇上，三星電子推出了多款對(duì)3納米芯片制造工藝至關(guān)重要的設(shè)計(jì)工具和技術(shù)，以及幫助加強(qiáng)代工生態(tài)系統(tǒng)的戰(zhàn)略，并計(jì)劃于半年內(nèi)將產(chǎn)品上市。三星的目標(biāo)是，2030年前成為全球晶圓代工市場(chǎng)的首席，全面超越臺(tái)積電。11月18日，據(jù)外媒報(bào)道，三星已經(jīng)吸引了美國(guó)超微（AMD）和高通（Qualcomm），有望成為其首批3納米客戶。
臺(tái)積電在美項(xiàng)目落地的時(shí)間表，或許還會(huì)提前。
4.舍近求遠(yuǎn)的單選題
臺(tái)積電的遠(yuǎn)征之路，遠(yuǎn)非單單拿地建廠搞生產(chǎn)這么簡(jiǎn)單，供應(yīng)鏈下游離客戶近了，還要考慮上游的采購(gòu)成本。在大陸，江豐電子（300666）的高純?yōu)R射靶材、南大光電（300346）的特種氣體三氟化氮等，都是臺(tái)積電優(yōu)秀供應(yīng)商，相對(duì)質(zhì)優(yōu)價(jià)廉，也難怪其在上海、南京、深圳和北京都設(shè)立了生產(chǎn)制造或技術(shù)服務(wù)公司。除此以外，日本先進(jìn)的原材料，也是它長(zhǎng)期性合作的采購(gòu)聚集地。
再看臺(tái)積電的客戶群，華為、蘋(píng)果、高通、英偉達(dá)、AMD等芯片設(shè)計(jì)巨戶，一直在向臺(tái)積電買單，且購(gòu)買量常年有增無(wú)減。隨著白宮對(duì)通訊領(lǐng)域最大競(jìng)爭(zhēng)者——華為的宣戰(zhàn)力度，于一年前達(dá)到頂峰，不得不讓后者重新調(diào)整市場(chǎng)中心，轉(zhuǎn)向以俄羅斯為代表的友好關(guān)系戶。受國(guó)際關(guān)系和經(jīng)濟(jì)對(duì)陣的影響，臺(tái)積電遠(yuǎn)不止是一條被殃及的池魚(yú)，作為跨國(guó)上市公司，又牽涉到先進(jìn)制造的核心，它無(wú)可回避地處在了北京和華盛頓爭(zhēng)奪全球技術(shù)主導(dǎo)地位的最前沿。因?yàn)閷?duì)半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的壟斷，它在沖突的中心既要同企業(yè)商洽，同時(shí)也要和各國(guó)政府尤其是傲然的美國(guó)談判，壓力可想而知。
本來(lái)是奔著發(fā)達(dá)國(guó)家的政府補(bǔ)貼去的，但強(qiáng)勢(shì)慣了的西方諸強(qiáng)，哪有輕易兌現(xiàn)的道理。富士康赴美建廠的結(jié)局有目共睹，補(bǔ)貼沒(méi)到手不說(shuō)，還不允許撤資，非要按照承諾的規(guī)模繼續(xù)堅(jiān)持下去。臺(tái)積電不是沒(méi)看到美方的多重面目，而是迫于強(qiáng)權(quán)不敢硬剛。
2020年5月，美國(guó)頒布對(duì)華為“芯片禁令”的同時(shí)，臺(tái)積電宣布攜120億美金赴美建廠；到了同年7月，卻又殺了個(gè)回馬槍，以在美國(guó)生產(chǎn)成本過(guò)高為由，竟向白宮提出了單選題：給予臺(tái)積電高額補(bǔ)貼和稅收傾斜，或是允許臺(tái)積電繼續(xù)與華為合作。然而，令人失望的是，到了9月15日，種種原因，毅然決然地終止了與華為的合作。
丟棄華為，等于放棄20%訂單——僅次于第一大客戶蘋(píng)果；同時(shí)，將這家一路崛起的中國(guó)民族企業(yè)，拱手讓給其他競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。或許，這是其深思熟慮后的割肉求生之舉，然而，對(duì)于自身的未來(lái)，對(duì)于華為麒麟系統(tǒng)，無(wú)疑是雙輸?shù)膿p失。
三、臺(tái)積電的物流保障體系
1.大型設(shè)備空運(yùn)
創(chuàng)立于1959年、以桃園國(guó)際機(jī)場(chǎng)為中樞的本土空運(yùn)企業(yè)——中華航空（China Airlines），是臺(tái)積電運(yùn)載成套芯片生產(chǎn)設(shè)備的主要承運(yùn)商。從南京開(kāi)公司預(yù)備建廠之初，就為其當(dāng)時(shí)制程最先進(jìn)的十二寸晶圓廠，運(yùn)送大型機(jī)臺(tái)設(shè)備。華航貨運(yùn)在2018年業(yè)務(wù)猛增，其艙位甚至吸引一眾同行，來(lái)競(jìng)標(biāo)購(gòu)買服務(wù)，訂單能見(jiàn)度往往直抵半年之后。
臺(tái)灣中華航空
醫(yī)藥、生鮮等溫控要求嚴(yán)格的貨物運(yùn)輸，各色電子產(chǎn)品、零部件等高單價(jià)貨品，臺(tái)灣企業(yè)首選華航者居多。華航的客機(jī)腹艙載運(yùn)、國(guó)際貨代合作不斷增強(qiáng)，信譽(yù)度呈上升態(tài)勢(shì)。
2.芯片產(chǎn)品空運(yùn)
受疫情影響，今年5月華航啟動(dòng)清零2.0計(jì)劃，運(yùn)力縮減至1成左右。不過(guò)，臺(tái)積電的空中護(hù)航者有很多，并不會(huì)對(duì)其產(chǎn)品交付周期有太大影響。
除本島的華信、長(zhǎng)榮和立盟外，中國(guó)本土的澳門航空以及香港國(guó)泰、港龍、華民三家家航空貨運(yùn)公司，還有新加坡貨運(yùn)和鴻霖國(guó)際貨代，主要承接臺(tái)積電亞太地區(qū)的產(chǎn)品輸出。北美業(yè)務(wù)則主要倚賴國(guó)際物流快遞巨頭聯(lián)邦快遞（FedEx）、優(yōu)比速（UPS），以及西北、保羅等貨運(yùn)航線包機(jī)。日本方面，日亞航和臺(tái)企一起，承運(yùn)大部分晶圓芯片，用以供給日系企業(yè)。而歐洲大客戶普遍通過(guò)盧森堡國(guó)際貨運(yùn)航空等老牌物流商進(jìn)行運(yùn)作，快遞公司則主要選擇德國(guó)敦豪（DHL）和已被聯(lián)邦快遞收購(gòu)的荷蘭天地（TNT）。
3.大宗貨物海運(yùn)
位于東北亞與東南亞交點(diǎn)、東亞島弧中央?yún)^(qū)域的臺(tái)灣，作為亞太經(jīng)貿(mào)運(yùn)輸重要樞紐及戰(zhàn)略要地的島嶼地區(qū)，歷來(lái)海上貿(mào)易十分發(fā)達(dá)，包括7大海港，其中高雄、基隆、臺(tái)中、臺(tái)北和桃園，是5個(gè)貨物集散主要門戶。芯片的交付時(shí)效性，一般并不像冷鏈生鮮那樣緊迫，因而海運(yùn)也是臺(tái)積電晶圓芯片長(zhǎng)期采用的物流形式。其合作伙伴以“臺(tái)灣航運(yùn)三雄”為優(yōu)先，即：萬(wàn)海、長(zhǎng)榮、陽(yáng)明三家。
8月24日，臺(tái)積電為降低美國(guó)新廠建設(shè)成本，決定采用“臺(tái)灣制造整廠輸出、美國(guó)組裝”策略，預(yù)計(jì)以30億元新臺(tái)幣（約合1.07億美元）的物流成本，利用4000-5000個(gè)貨柜，將無(wú)塵室等基礎(chǔ)建設(shè)工程必要組件集體“搬遷”。臺(tái)積電董事長(zhǎng)劉德音先行同萬(wàn)海接洽，隨后主要仍在航運(yùn)三雄中“運(yùn)比三家”，而官方背景較強(qiáng)的陽(yáng)明海運(yùn)，也極有可能拿下這一單。
目前全球海運(yùn)貨柜一柜難求，運(yùn)價(jià)飆漲，臺(tái)灣至美國(guó)航線運(yùn)價(jià)約2.5萬(wàn)美元（約合新臺(tái)幣70萬(wàn)元），因此30億新臺(tái)幣還是保守估價(jià)。即便如此，相比在鳳凰城當(dāng)?shù)刂圃?，“搬遷”仍可節(jié)約20%-30%的成本。
供應(yīng)鏈?zhǔn)瞧髽I(yè)生存與發(fā)展的命脈，然而，它又往往并非單憑市場(chǎng)選擇的結(jié)果。臺(tái)積電的“折騰”不是個(gè)案，臺(tái)灣企業(yè)，尤其是在海外具備剛性需求的龍頭企業(yè)，未來(lái)還不得不站在大國(guó)博弈的風(fēng)口浪尖。
背靠大陸地區(qū)日益強(qiáng)大的供應(yīng)商、日新月異的客戶企業(yè)，無(wú)論是采買、服務(wù)還是銷路，都會(huì)有越來(lái)越堅(jiān)實(shí)的保障。然而，臺(tái)灣當(dāng)政者的搖擺，乃至愈發(fā)明顯的“親西”之舉，令企業(yè)總在兩難境地中徘徊，從而產(chǎn)生更多更大的裂痕，讓血緣和地緣最親近的大陸合作伙伴難以長(zhǎng)久信賴。至少?gòu)漠?dāng)前看來(lái)，海峽兩岸的供應(yīng)鏈網(wǎng)絡(luò)，正面臨著改革開(kāi)放以來(lái)最脆弱的一段時(shí)期，割裂的危機(jī)時(shí)隱時(shí)現(xiàn)。
